و Morning Doji Star الگوهای معکوس سه روزه پایین هستند. همانطور که صبح روی زمین پیش بینی می کند که خورشید طلوع خواهد کرد، الگوی شمعدان ستاره صبح نشان می دهد که قیمت ها افزایش خواهند یافت. اولین روز از الگوی ستاره صبح شامل یک شمعدان بلند نزولی پس از یک روند نزولی قبلی است. شکاف کندل روز دوم کاهش می یابد، بنابراین کندل با قیمت کمتری نسبت به قیمت بسته شدن روز اول باز می شود. این کندل روز دوم باید یک کندل کوچک باشد و می تواند صعودی یا نزولی باشد. اما نکته اصلی این است که بدن واقعی روز دوم کمتر از بدن واقعی روز اول است.

روز سوم الگوی ستاره صبح یک شمعدان بزرگ صعودی است که به بدن واقعی روز اول بسته می شود. بسته نموداری ThinkorSwim (2011) مستلزم آن است که کندل روز سوم بالاتر از نقطه میانی بدنه واقعی کندل روز اول بسته شود. علاوه بر این، بهتر است شکاف شمعدان روز سوم افزایش یابد، اما این برای اعتبار الگو مطلقاً لازم نیست.

Nison (1994، ص 118) پیشنهاد می کند پس از تکمیل الگوی ستاره صبح، خرید کنید.

الگوی شمعدان ستاره صبحگاهی Doji

تفاوت بین ستاره صبح و این است که در روز دوم، شمعدان یک دوجی برای الگوی شمعدان ستاره صبحگاهی است. به عنوان یک خلاصه سریع، یک دوجی در جایی اتفاق می‌افتد که قیمت‌های افتتاح و بسته شدن تقریباً برابر هستند.

پایین نوزاد رها شده

اگر یک دوجی در روز دوم اتفاق بیفتد و قیمت بالای دوجی کمتر از قیمت پایین روز اول و سوم باشد، در این صورت یک شکل بسیار خاص و نادر از ستاره دوجی صبح رخ داده است که به آن .

روانشناسی الگوی شمعدان ستاره صبح

روانشناسی الگوی شمعدان ستاره صبح در ادامه توضیح داده شده است. روز اول شمعدان ستاره صبح یک کندل نزولی بزرگ است که روند نزولی مستمر قبلی را تقویت می کند. کندل روز دوم کمتر از بسته شدن روز قبل باز می شود، بنابراین شکاف پایین می آید و بار دیگر این موضوع را تقویت می کند که خرس ها کنترل بازار را در دست دارند. با این حال، خرس‌ها نمی‌توانند قیمت‌ها را خیلی بیشتر به سمت پایین بکشند. دوجی یا بدن واقعی کوچک روز دوم نشان می دهد که بین گاوها و خرس ها بن بست وجود دارد. تنها پس از شمعدان صعودی روز سوم، گاوها نشان می‌دهند که اکنون کنترل بازار را در دست دارند.

ویژگی های ستاره صبح که احتمال تغییر روند را افزایش می دهد

Nison (1991، ص 63) به ویژگی‌هایی از یک ستاره صبح اشاره می‌کند که احتمال معکوس شدن روند را افزایش می‌دهد:

• در واقع یک شکاف بین بدن واقعی کندل روز اول و بدن واقعی شمعدان روز دوم و یک شکاف بین بدن واقعی شمعدان روز دوم و بدن واقعی شمعدان روز سوم وجود دارد.
• هر چه کندل صعودی در روز سوم به سطوح قیمت کندل نزولی روز اول بسته شود، نمایش گاوها قوی تر است.
• برای کندل نزولی روز اول حجم کم وجود دارد و در مقابل، کندل صعودی روز سوم حجم بالایی دارد. حجم بالا نشان می دهد که گاوها در مورد معکوس کردن روند نزولی قبلی جدی هستند.

نمونه نمودار شمعدانی الگوی ستاره صبح

نمودار بالا انرژی SPDR ETF (XLE) یک نمونه کتاب درسی از الگوی شمعدان ستاره صبح است. 10 روز گذشته را می توان به عنوان یک روند نزولی توصیف کرد، با اولین روز از الگوی ستاره صبح یک شمعدان نزولی بزرگ (در واقع یک شمعدان نزولی marubozu). شکاف روز دوم کاهش یافته و زیر قیمت بسته شدن روز اول باز می شود. این حتی بیشتر گواه بر این است که خرس ها مسئول بازار هستند. با این حال، هنگامی که قیمت ها به حمایت روند صعودی نشان داده شده توسط خط آبی بالا رسیدند، قیمت ها متوقف می شوند و گاوها می توانند یک فشار کوچک را بالاتر ببرند. لازم به ذکر است که روز سوم برای تکمیل الگوی شمعدان ستاره صبح مورد نیاز است. اگر روز سوم پایین تر باز شود و حمایت روند صعودی را بشکند، خرس ها بار دیگر کنترل خواهند شد. با این حال، کندل روز سوم بالاتر باز شد و روز را با نفوذ بیش از 50 درصد به بدنه واقعی کندل نزولی روز اول بسته و الگوی معکوس شمعدان ستاره صبح را تکمیل کرد. اگر معامله‌گری با استفاده از این نمودار خرید کند، در 10 روز آینده از 9 کندل صعودی لذت می‌برد.

الگوی شمعدان ستاره صبح (حجم روز سوم بیشتر از روز اول)

یکی از صفاتی که استیو نیسون می گوید این احتمال را افزایش می دهد که یک شمعدان ستاره صبح یک وارونگی پایین است ، این است که حجم روز سوم باید از حجم روز اول الگوی ستاره صبح فراتر رود. در نمودار فوق مک دونالد (MCD) توجه کنید که حجم قبل از روز سوم الگوی ستاره صبح در حال کاهش است. با این حال ، در روز سوم حجم افزایش می یابد و از حجم روز اول و دوم فراتر می رود. برای خلاصه کردن سریع ، به طور کلی افزایش حجم به معنای افزایش توجه معامله گران در سطح قیمت است که نشانگر آن جلسه خاص است. در نمودار فوق در روز سوم الگوی ستاره صبح ، افزایش حجم و همچنین شمعدان صعودی را می توان تفسیر کرد که بسیاری از سهام سهام بین خریداران و فروشندگان منتقل شده است و خریداران برای بدست آوردن این قیمت ها باید با قیمت های بالاتر خریداری کنندفروشندگان برای فروش به آنها. این اشتیاق و بی حوصلگی توسط خریداران برای خرید بسیاری از سهام و پرداخت قیمت های بالاتر برای این سهام بسیاری ، نشانه قدرتمندی از صعود گاوها است.

ستاره صبح Doji (و پایین کودک رها شده) مثال

نمونه ای از الگوی شمعدانی ستاره Doji Star در نمودار بالا Apple (AAPL) نشان داده شده است. الگوی ستاره Doji Morning از یک فرمت مشابه با الگوی ستاره صبح پیروی می کند به استثنای شمعدان روز دوم که یک Doji است نه یک شمعدان کوچک صعودی یا نزولی. یک Doji یک نمایش تصویری عالی از بی احتیاطی است. همانطور که در نمودار بالا مشاهده می شود ، Doji در روز دوم الگوی ستاره Doji ستاره صبح بسیار پایین تر از نزدیک روز گذشته باز می شود و با کمرنگ شدن. سایه پایین پایین Doji نشان می دهد که در طول روز خرس ها قادر به فشار قیمت ها به مراتب پایین تر بودند. به همین ترتیب ، در طول روز ، گاوها توانستند قیمت ها را از باز روز بالاتر بگذارند. با این وجود ، خرس ها به پایین حرکت می کردند و به طور مساوی توسط گاوها خنثی می شدند و گاوها به سمت بالا حرکت می کردند و به همان اندازه توسط خرس ها خنثی می شدند و سرانجام با پایان روز ، قیمت ها دقیقاً همان جایی بودند که در ابتدای روز شروع شده بودند.

شفاف‌سازی فقط در روز سوم الگوی شمعدان ستاره صبحگاهی دوجی زمانی که قیمت‌ها تا نیمی از محدوده قیمت بدنه واقعی کندل نزولی روز اول افزایش می‌یابد، می‌آید. از نظر فنی، کندل روز سوم در نمودار بالا یک کندل صعودی بزرگ نیست. در واقع این یک دوجی دیگر است. با این حال، با استفاده از معیارهای Nison برای افزایش احتمال تغییر روند الگوی ستاره صبح، شمعدان doji روز سوم شکاف بالاتری داشت و بسته شدن کندل حدود دو سوم راه را به کندل نزولی روز اول نفوذ کرد.

نمودار بالا نه تنها نمونه ای از الگوی شمعدان ستاره دوجی صبحگاهی است، بلکه نمونه ای از پایین نوزاد رها شده نادر است. برای واجد شرایط بودن به عنوان یک نوزاد رها شده، بالاترین روز دوم باید کمتر از پایین ترین روز اول و سوم باشد. از این رو، واقعاً شکافی در عمل قیمت وجود دارد که در آن هیچ معامله ای (یعنی حجمی) در آن سطوح قیمتی در بین آنها رخ نداده است.

الگوی نمودار Candlestick Morning Doji Star (روز دوم 2 Doji است).

این امکان وجود دارد که یک الگوی شمعدانی ستاره صبحگاهی یا صبحگاهی از بیش از سه شمعدان تشکیل شده باشد. در نمودار بالا انرژی SPDR ETF (XLE) توجه کنید که چگونه دو شمعدان دوجی یک ایده را نشان می‌دهند - گاوها و خرس‌ها بی‌تصمیم هستند. از آنجایی که شمع‌های دوجی هر دو روز را می‌توان به راحتی و بدون از دست دادن اطلاعات در یک شمعدان ترکیب کرد، نمودار فوق به راحتی یک الگوی ستاره صبحگاهی در نظر گرفته می‌شود. روز اول الگوی یک شمعدان بزرگ نزولی بود، «روز دوم» یک روز دوجی نامشخص بود که از بسته شدن روز اول فاصله داشت، و روز سوم یک شمعدان صعودی بود که از «روز دوم» فاصله داشت. بسته شد و بیش از 50 درصد از مسیر بالا به بدنه واقعی شمعدان روز اول نفوذ کرد. به عنوان یک نکته جانبی، الگوی سوراخ‌کاری که 15 روز قبل از الگوی ستاره دوجی صبح رخ داد، سطح حمایت را پیشنهاد می‌کرد (نشان داده شده با خط آبی). هر دوی دوجی در بالای آن خط حمایت بسته شدند، و اطمینان بیشتری نسبت به صعودی بودن الگوی شمعدان ستاره دوجی صبحگاهی این نمودار ایجاد کرد.

الگوی مخالف الگوی ستاره صبح، الگوی ستاره عصر است.