سودهای سهام: به نظر می رسد پول رایگان است اما کمی پیچیده تر است

دن یک نویسنده کهنه و سردبیر متخصص در اخبار مالی است, تحصیلات بازار, و روابط عمومی. در اوایل کار خود, او نزدیک به یک دهه را صرف پوشش اخبار شرکت ها و بازار برای داو جونز نیوزوایر, با مقالات خود را اغلب ظاهر می شود در وال استریت ژورنال و بارون .

داگ یک تحلیلگر سرمایه گذاری جایگزین خبره که بیش از صرف 20 سال به عنوان یک مشتقات بازار ساز و مدیر دارایی قبل از "تناسخ" به عنوان یک حرفه ای رسانه های مالی یک دهه پیش.

قبل از پیوستن به بریتانیکا, داگ صرف نزدیک به شش سال مدیریت پروژه های بازاریابی محتوا برای یک دوجین مشتریان, از جمله نوار صدای تیک تیک , اخبار بازار تیدی امریترید و سایت تحصیلات مالی برای سرمایه گذاران خرده فروشی. وی از سال 2006 دارنده منشور سیا بوده و همچنین در طول سالهای خود مجوز سری 3 را به عنوان متخصص مشتقات داشته است.

داگ پیش از این به عنوان مدیر منطقه ای برای منطقه شیکاگو از پرمیا خدمت, انجمن بین المللی مدیران ریسک حرفه ای, و او نیز به عنوان سردبیر خطر هوشمند خدمت , خبرنامه عضو سه ماهه پرمیا. او دارای مدرک کارشناسی از دانشگاه ایلینوی در اوربانا شامپاین و کارشناسی ارشد از موسسه فناوری ایلینوی, دانشکده تجارت استوارت.

سود سهام پرداخت منظم دریافت می کنید به سادگی برای داشتن سهام یک شرکت خاص است. به نوعی مثل این است که برای انجام هیچ کاری پول نقد کسب کنید اما مانند بیشتر جنبه های پول و سرمایه گذاری پیچیده تر از این است.

صدها شرکت تقسیم می کنند و میلیون ها سرمایه گذار سالانه چک های سود سهام (یا سپرده های دیجیتال) را جمع می کنند. شرکت پرداخت سود سهام برای جذب و نگه داشتن سرمایه گذاران, و سرمایه گذاران استفاده از سود سهام برای خرید مواد غذایی, پرداخت بدهی, و یا تعطیلات. برخی از افراد سود سهام خود را دوباره سرمایه گذاری می کنند به این معنی که از عواید برای خرید سهام اضافی و رشد پرتفوی خود استفاده می کنند.

• سود سهام درصدی از سود است که برخی از شرکت ها به طور منظم به سهامداران پرداخت می کنند.
• سود سهام سرمایه گذاران را فراهم می کند که در صورت تمایل می توانند دوباره سرمایه گذاری کنند.
• زیرا سود سهام از سود شرکت گرفته می شود و توانایی شرکت در سرمایه گذاری در رشد را محدود می کند. r

سود سهام ممکن است مانند پول رایگان باشد اما اینطور نیست. این هزینه ها از سود یک شرکت پرداخت می شود که به این معنی است که سود سهام توانایی شرکت را برای سرمایه گذاری های بعدی کاهش می دهد—از جمله تحقیقات, ارتقا تجهیزات, توسعه محصولات جدید, و جبران خسارت کارکنان. سود سهام ممکن است سرگرم کننده برای دریافت, اما رشد سود و محصولات جدید هیجان انگیز هستند چه اغلب سوق سهام بالاتر.

سود سهام است?

سود سهام مقدار مشخصی از پول است که برخی از شرکت ها از سود خود به هر سهامدار معمولا سه ماهه و به صورت نقدی (ارز محلی به صورت چک یا سپرده دیجیتال به حساب سرمایه گذاری شما) پرداخت می کنند. گاهی اوقات, یک شرکت خواهد پرداخت سود سهام با سهام, اما اکثریت قریب به اتفاق سود سهام عادی به عنوان پول نقد توزیع.

هنگامی که یک شرکت می پردازد سود سهام, که باعث کاهش میزان حفظ (پس از سود سهام) سود. همچنین اعلامیه سود سهام فقط به افرادی که از قبل سهام دارند کمک می کند بنابراین ممکن است سهام را به طور موقت برای خریداران بالقوه جدید جذابیت کمتری داشته باشد (سود سهام نه تنها سود انباشته بلکه پول نقد شرکت را نیز کاهش می دهد).

مثلا, فرض کنید سهام ایکسیز برای tr 50 معامله می شود و یک میلیارد سهام برجسته وجود دارد. سه ماهه گذشته 2 دلار برای هر سهم (یا 2 میلیارد دلار) کسب کرد و سود سهام 0.50 دلار برای هر سهم را اعلام کرد. پس از سود سهام, همه چیز برابر, سهام برای تجارت 4 49.50, و سود انباشته شیز خواهد بود توسط کاهش می یابد (0 0.50 ایکس 1 میلیارد) = 5 500 میلیون. در حالی که موقعیت نقدی ایکسیز 500 میلیون دلار کاهش می یابد اما سهامداران ایکسیز در مجموع 500 میلیون دلار بیشتر به صورت نقدی نگهداری می کنند.

چگونه سود سهام کار?

بیایید به یک مثال نگاه کنیم. از اواسط سال 2022 سهام اپل 155 دلار معامله شد و این شرکت سود سه ماهه 23 سنت برای هر سهم پرداخت کرد. این بدان معناست که برای هر سهم شما خود, اپل به شما یک چک 23 درصد در هر سه ماهه قطع. اگر شما متعلق به 100 سهام, شما می خواهم انتظار 2 23 ($0.23 ضرب 100) هر سه ماهه, و یا در اطراف 9 92 یک سال.

مسلما 92 دلار به دلیل ریسک بیش از 15500 دلار (100 سهام ضرب در 155 دلار در هر سهم) بازده زیادی به نظر نمی رسد. اما سود سهام اپل با استانداردهای بازار سهام نسبتا کم است. برخی از سهام پرداخت سود سهام بسیار بالاتر, و اگر شما خود را به اندازه کافی سهام سود سهام, مجموع پرداخت ترکیب می تواند قابل توجه.

شایان ذکر است که سود سهام تضمین نمی شود. یک شرکت ممکن است انتخاب کنید به منظور بالا بردن, پایین تر, و یا حتی از بین بردن برنامه سود سهام خود را در هر زمان.

چگونه شما قضاوت و مقایسه سود سهام?

گاهی اوقات شما سود سهام به عنوان "عملکرد" در سهام می شنوید. محاسبه بازده سود سهام یکی از راه های تعیین سخاوتمندانه یا عادلانه بودن سود سهام و مقایسه با سود سهام رقیب است.

برای محاسبه سود سهام سود سالانه هر سهم (با اپل 0.92 دلار است یا سه ماهه 23 درصد برای هر سهم عملکرد ضرب در چهار) و تقسیم که توسط قیمت هر سهم (0.92$تقسیم بر 155 دلار برای اپل در اواسط سال 2022). که به عملکرد 0.59 درصد می رسد.

در جهان از بازده سود سهام, 0.59% کم است. انرژی غول اکسون موبیل (زام) ورزش عملکرد سود سهام در حدود 4%. سود سه ماهه خود را از اواسط سال 2022 0.88 دلار یا 3.52 دلار برای هر سهم در سال است. در اواسط سال 2022 قیمت سهم 90 دلار خواهد بود($3.52 ÷ 90) = 3.9% .

بازده سود سهام با قیمت سهام در نوسان است. اگر قیمت سهم اکسون موبیل به افزایش به $95, و سود سهام را تغییر دهید, عملکرد به سقوط ($3.52 ÷ 95) = 3.7%. اگر سهام کاهش یافت و به $50, عملکرد سود سهام بسیار کمی افزایش می یابد, به ($3.52 ÷ 50) = 7.04%, اما این لزوما خبر خوبی نخواهد بود.

البته در حال حاضر این یک عملکرد بالا است. اما هنگامی که قیمت سهام یک شرکت به سرعت کاهش می یابد—به ویژه اگر ناشی از کاهش سود باشد-کاهش سود سهام ممکن است قریب الوقوع باشد. و اگر شما یک سرمایه گذار موجود, کاهش قیمت سهم خواهد بود سخت به بلع, با وجود عملکرد سود سهام بالاتر.

بسته بندی نمونه کارها با پرداخت کنندگان سود سهام بالا ممکن است پول ساده ای به نظر برسد اما این لزوما درست نیست. به یاد داشته باشید: عملکرد بالا می رود به عنوان قیمت سهام پایین می رود. بنابراین عملکرد بالا باید به شما هشدار دهد که نمودار سهام را بررسی کنید و ببینید اخیرا بسیار کاهش یافته است یا خیر. سپس دریابید که چرا.

چرا شرکت پرداخت سود سهام?

ممکن است منطقی تر به نظر برسد که یک شرکت سود خود را حفظ کند و دوباره به رشد تجارت بپردازد. اما جذب سرمایه گذاران جدید و حفظ سرمایه گذاران فعلی نیز مهم است. اگر قیمت سهام زیاد بالا نرود - یا به این دلیل که رشد شرکت کند است یا در یک صنعت رقابتی جایگاه خود را از دست داده است—می تواند بخشی از سود خود را صرف سود سهام کند و سرمایه گذاران فعلی را راضی نگه دارد و شاید سرمایه گذاران جدیدی را که به دنبال درامد هستند جذب کند.

یک شرکت چاشنی با سود بزرگ ممکن است فشار از سرمایه گذاران برای شروع سود سهام اگر سهام در یک شیار مواجه. یا ممکن است یک شرکت خوب کار کند و پول زیادی تولید کند که تحت فشار قرار گیرد تا مقداری از پول را به سهامداران پرداخت کند.

نسبت پرداخت سود سهام است?

درصد سود یک شرکت در سود سهام متفاوت است. به یاد داشته باشید, بزرگتر درصد, کمتر این شرکت می تواند سرمایه گذاری در رشد. وقتی اپل در اواسط سال 2022 سود سه ماهه 1.20 دلار را برای هر سهم گزارش کرد سود سهام 23 سنت یا تقریبا 19 درصد از سود سه ماهه را برنامه ریزی کرد. مانند 19% است که به نام نسبت پرداخت سود سهام.

در همین حال, برای سه ماهه همان, تجهیزات ساخت و ساز کاترپیلار ساز (گربه) کسب 2 2.88 سهم و پرداخت paid 1.11 به ازای هر سهم در سود سهام. این بدان معناست که گربه تقریبا 38 درصد از سود سه ماهه خود را صرف سود سهام کرد.

این گربه سهام بهتر برای خرید از اپل را? نه لزوما, زیرا می تواند به این معنی باشد که پتانسیل رشد کمتری برای گربه وجود دارد—یا استفاده های جایگزین کمتری برای پول نقد در دست دارد.

خط پایین

باید دهندگان سود سهام بخشی از نمونه کارها خود را, و چه درصدی? بسیاری از موارد به دانستن اهداف سرمایه گذاری شما—مثلا هدف قرار دادن درامد یا رشد بلند مدت-و درک تحمل ریسک شما بستگی دارد. بازده سود سهام بالا ممکن است مانند پول رایگان به نظر برسد. اما همچنین ممکن است یک علامت هشدار دهنده باشد که ثروت یک شرکت در حال محو شدن است و سود سهام بعدی می تواند کاهش یابد یا حذف شود.

هنگامی که شما در سهام یک شرکت سرمایه گذاری, شما در حال خرید یک سهم از سود بعدی خود. این سود ممکن است از طریق سود سهام دوره ای به سهامداران بازگردانده شود یا توسط شرکت برای تامین مالی عملیات فعلی و بعدی خود حفظ شود.