منشور اخلاقی مشاور سرمایه گذاری

کد اخلاق مشاور سرمایه گذاری Charles Schwab & Co., Inc

معرفی

قانون 204A-1 تحت قانون مشاوران سرمایه گذاری سال 1940 ("قانون مشاوران") همه مشاوران سرمایه گذاری ثبت شده در کمیسیون بورس و اوراق بهادار ("SEC") را ملزم می کند که آیین نامه های اخلاقی را اتخاذ کنند که استانداردهای رفتاری را تعیین می کند و نیاز به انطباق با اوراق بهادار فدرال دارد. قوانینCharles Schwab & Co., Inc. ("CS&Co") یک مشاور سرمایه گذاری است که با توجه به محصولات و خدمات مختلف مشاور سرمایه گذاری، مانند برنامه های بسته بندی یا طرح های مالی، در SEC ثبت شده است. برای این منظور، CS&Co. بدینوسیله این آیین نامه اخلاقی ("کد مشاور") را اتخاذ می کند. این کد مشاور با ارجاع، سیاست‌ها و استانداردهای انطباق شرکت چارلز شواب ("CSC") و کتابچه راهنمای انطباق فروشنده کارگزار (مجموعاً "سیاست‌ها و استانداردهای انطباق") 1 را در بر می‌گیرد که استانداردهای رفتار تجاری مورد نیاز را بیان می‌کند. پرسنل The Charles Schwab Corporation و شرکت های تابعه عملیاتی آن، از جمله CS&Co.

این کد مشاور برای همه CS&Co اعمال می شود. کارمندان، هر فردی که در CS&Co ثبت نام کرده است. به‌عنوان نمایندگان مشاور سرمایه‌گذاری ("IAR")، یا سایر افرادی که توسط مدیر ارشد انطباق مشاور سرمایه‌گذاری ("CCO") شناسایی شده‌اند، که طبق قانون مشاوران "افراد تحت نظارت" در نظر گرفته می‌شوند. قانون مشاوران «شخص نظارت شده» را به معنای هر شریک، افسر، مدیر (یا شخص دیگری که وضعیت مشابهی را اشغال می کند یا وظایف مشابهی را انجام می دهد)، یا کارمند یک مشاور سرمایه گذاری، یا شخص دیگری که مشاوره سرمایه گذاری را از طرف مشاور سرمایه گذاری ارائه می دهد، تعریف می کند. و تحت نظارت و کنترل مشاور سرمایه گذاری می باشد.

این کد مشاور منعکس کننده اصول امانتداری است که بر رفتار CS&Co حاکم است. و افراد تحت نظارت آن در شرایطی که CS&Co. در ارائه مشاوره سرمایه گذاری به مشتریان ("مشتریان مشاور") به عنوان یک مشاور سرمایه گذاری ثبت شده طبق قانون مشاوران تعریف شده است. این کد مشاور مکمل وظیفه افراد تحت نظارت برای پیروی از آیین نامه رفتار تجاری و اخلاقی شرکت چارلز شواب است.

الف. استاندارد رفتار و انطباق با قوانین، قوانین و مقررات

همه افراد تحت نظارت مسئولیت استخدام یا ثبت نام خود به عنوان نماینده مشاور سرمایه گذاری ("IAR") را بر عهده دارند و به عنوان الزامی برای بررسی، آشنایی و رعایت این کد مشاور و خط مشی ها و استانداردهای انطباق با آنها موافقت کرده اند.

افراد تحت نظارت باید از کلیه قوانین، قوانین و مقررات مربوط به تجارتی که در آن فعالیت می کنند، از جمله، اوراق بهادار، بانکداری و سایر قوانین فدرال، ایالتی و محلی، پیروی کنند. اگرچه انتظار نمی رود جزئیات هر یک از قوانین حاکم بر تجارت CS&Co را بداند، اما انتظار می رود که هر فرد تحت نظارت با خط مشی ها و رویه های کل شرکت آشنا باشد و با آنها مطابقت داشته باشد، همانطور که در مورد واحد تجاری او اعمال می شود و در زمانی که درشک، به دنبال مشاوره از سرپرستان، Compliance، یا دیگر پرسنل مناسب.

قانون مشاور براساس این اصل استوار است که افراد تحت نظارت وظیفه وفاداری را به مشتریان خود مدیون هستند تا امور خود را به گونه ای انجام دهند که (من) از ارائه منافع شخصی خود در پیش رونق گیر خودداری کنند ، (ب) از گرفتن مزیت نامناسب آنها خودداری کنیدموقعیت با شرکت و (iii) از و در صورت لزوم ، هرگونه تضاد واقعی یا احتمالی منافع یا هرگونه سوء استفاده از موقعیت اعتماد و مسئولیت خود را کاهش می دهد. مفاد کد مشاور همه جانبه نیست. در عوض ، آنها به عنوان راهنمایی برای افراد تحت نظارت در رفتار خود در نظر گرفته شده اند. در شرایطی که عدم اطمینان در مورد هدف یا کاربرد قانون مشاور وجود دارد ، به شخص تحت نظارت توصیه می شود که با سرپرستان ، مدیران یا سایر پرسنل مناسب خود مشورت کند.

ب - حمایت از اطلاعات غیر عمومی

تجارت با هرگونه امنیت بر اساس اطلاعات غیر عمومی (یا داخل) یا افشای چنین اطلاعاتی به دیگران که ممکن است از آن سود ببرند ، غیرقانونی است. این امر در مورد انواع اوراق بهادار ، از جمله سهام ، گزینه ها ، بدهی ها و صندوق های متقابل صدق می کند. افراد تحت نظارت باید سوءاستفاده و به اشتراک گذاری خط مشی اطلاعات را که اطلاعات غیر عمومی مطالب را تعریف می کند ، و همچنین کلیه سیاست های قابل استفاده در آن ، سوء استفاده و به اشتراک گذاری سیاست اطلاعات را بررسی و رعایت کنند.

ج-تجارت اوراق بهادار شخصی ، پیش تصویب و الزامات افشای

قانون 204a-1 قانون مشاوران به همه "دسترسی افراد" از مشاور سرمایه گذاری که در SEC ثبت شده است برای گزارش ، و مشاور سرمایه گذاری برای بررسی ، معاملات و منابع مالی شخصی آنها به صورت دوره ای نیاز دارد. قانون مشاوران "شخص دسترسی" را به معنای هر شخص تحت نظارت مشاور سرمایه گذاری تعریف می کند که (1) به اطلاعات غیر عمومی در مورد خرید یا فروش اوراق بهادار مشتری مشاوره یا اطلاعات غیر عمومی در مورد دارایی های نمونه کارها از هر صندوق گزارشگر دسترسی دارد (یعنی ، یعنی. هر صندوق متقابل که توسط یک شرکت وابسته به CS & Co.) توصیه می شود ، یا (2) در تهیه توصیه های اوراق بهادار به مشتریان مشورتی در حساب های مشاوره ای درگیر است ، یا اینکه به چنین توصیه هایی که غیر عمومی هستند دسترسی دارند. CCO یا Designee ممکن است افراد دیگر را به عنوان افراد دسترسی در نظر بگیرد.

"فعالیتهای شخصی و استانداردهای افشای" ، تعهدات افشای مربوط به حساب های اوراق بهادار پرسنل و الزامات کارگزاری داخلی را که برای کلیه پرسنل اعمال می شود ، شرح می دهد. این استانداردها شامل ممنوعیت مشارکت در IPO و محدودیت در مکان های خصوصی ، از جمله الزام دریافت قبل از ترخیص قبل از خرید یا فروش در یک معامله اوراق بهادار خصوصی است. علاوه بر سیاستهای ذکر شده در استانداردهای ارجاع فوق ، CS & Co. افراد دسترسی ملزم به افشای کلیه حسابهای اوراق بهادار خارج از کشور هستند که در آن مالکیت سودمند 2 دارند که می توانند در اوراق بهادار تحت پوشش 3 نگه داشته یا معامله کنند ، که ممکن است شامل Schwab 529s ، حساب های HSA و حساب های برنامه بازنشستگی حمایت مالی کارفرمایان باشد.

افراد دسترسی از استفاده از اطلاعات غیر عمومی در مورد دارایی های نمونه کارها ، تغییرات مدل یا معاملات مشتری برای منافع شخصی خود ممنوع هستند. به طور خاص ، افراد دسترسی از استفاده از دانش پیشرفته برای تجارت پیش از آن ممنوع هستند یا در غیر این صورت از چنین دانش بهره مند می شوند.

افراد دسترسی، به استثنای افراد معتمد مستقل، نمی‌توانند اوراق بهادار موجود در "فهرست محدود" شرکت چارلز شواب را به نفع خود یا به نفع CS&Co معامله کنند. زمانی که محدودیت نشان می دهد که برای همه پرسنل اعمال می شود. این محدودیت همچنین در مورد افراد تحت پوشش 1 و حساب های شخصی که شخص دسترسی بر آنها کنترل دارد اعمال می شود. قبل از معامله، پرسنل باید بررسی کنند که آیا اوراق بهادار در لیست اوراق بهادار محدود است یا خیر.

مدیر ارشد انطباق مشاور سرمایه گذاری، یا شخص تعیین شده، فهرستی از هر CS&Co را نگهداری می کند. Access Person و به سرعت هر شخص دسترسی جدید را از مسئولیت های خود تحت کد مشاور مطلع خواهد کرد.

دارایی های پرسنل و گزارش های معاملات

1. دسترسی به نیازهای افراد

پس از شناسایی، هر فرد دسترسی باید گزارش‌های دارایی و گزارش‌های تراکنش را برای هر حسابی که خارج از CS&Co نگهداری می‌شود، افشا کند و مرتباً ارائه کند. که در آن مالکیت ذینفع مستقیم یا غیرمستقیم دارند و از طریق آن می توان اوراق بهادار قابل گزارش را خریداری، فروخت یا نگهداری کرد.

افراد دسترسی مشمول بررسی‌های تجاری شخصی هستند که توسط مدیر ارشد سازگاری مشاور سرمایه‌گذاری یا شخص تعیین شده تعیین شده است.

افراد دسترسی ملزم به ارائه جداگانه گزارش های دارایی، گزارش تراکنش، تأیید تجارت یا اظهارنامه برای حساب های نگهداری شده در CS&Co نیستند.

2. گزارش منابع

این گزارش باید ارسال شود:

• حداکثر 10 روز پس از تبدیل شدن شخص به شخص دسترسی، و اطلاعات باید از تاریخی که بیش از 45 روز قبل از تاریخی که شخص به عنوان شخص دسترسی تبدیل شود، جاری باشد، و
• پس از آن، ظرف 45 روز تقویمی از پایان هر سال تقویمی.

گزارش باید منعکس کننده دارایی های جاری باشد و حداقل شامل موارد زیر باشد:

• عنوان و نوع اوراق بهادار، و در صورت لزوم، نماد بورس یا شماره CUSIP، تعداد سهام و مبلغ اصلی.
• نام هر شرکتی که در آن اوراق بهادار نگهداری می شود؛و
• تاریخی که شخص دسترسی گزارش را ارسال می کند.

3. گزارش تراکنش (صورت حساب)

این گزارش باید حداکثر 30 روز پس از پایان هر سه ماهه تقویم ارسال شود.

صورت حساب ماهانه یا فصلی را می توان برای برآورده کردن الزامات افشای گزارش تراکنش استفاده کرد، مشروط بر اینکه صورت حساب(های) شامل تمام معاملات انجام شده در طول دوره باشد و حداقل شامل تمام موارد زیر باشد:

• تاریخ هر معامله، عنوان، و در صورت لزوم نماد تیک صرافی یا شماره CUSIP، نرخ بهره و تاریخ سررسید، تعداد سهام و مبلغ اصلی هر اوراق بهادار درگیر.
• ماهیت معامله (یعنی خرید، فروش یا هر نوع دیگری از تملک یا واگذاری)؛
• قیمت اوراق بهاداری که معامله با آن انجام شده است؛
• نام شرکتی که معامله با آن یا از طریق آن انجام شده است؛و
• تاریخی که شخص دسترسی گزارش را ارسال می کند.

همه افراد دسترسی با حساب های خارجی باید هر سه ماهه تایید کنند که آیا تراکنش در آن حساب ها انجام شده است یا خیر.

4. بررسی معاملات

معاملات اوراق بهادار شخصی و دارایی‌های همه افراد دسترسی به صورت دوره‌ای، اما حداقل هر سه ماه یکبار بررسی می‌شود.

ت. گواهی انطباق

به هر شخص نظارت شده یک نسخه از این کد مشاور و هرگونه اصلاحیه با اهمیت ارائه می شود، و همه افراد نظارت شده ملزم به ارائه تأییدیه دریافت خود از کد مشاور و هرگونه اصلاحیه با اهمیت هستند. این به طور کلی به عنوان بخشی از فرآیند افشای سالانه تکمیل می شود.

E. عواقب عدم رعایت و گزارش برخی از رفتارها

در صورت نقض این قانون مشاور ، یک فرد تحت نظارت می تواند در معرض نظم و انضباط باشد. برای کارمندان ، نظم و انضباط برای تخلفات ممکن است شامل خاتمه اشتغال باشد. اگر IBL یا کارمند آنها این کد را نقض کند ، این رشته ممکن است شامل خاتمه توافق نامه حق رای دادن باشد. هر شخص تحت نظارت که از آن خبر دارد یا به طور منطقی معتقد است ، نقض قوانین قابل اجرا یا این قانون مشاور ، باید این اطلاعات را بلافاصله به CCO ، افسر مسئولیت شرکت یا Ombudsperson گزارش دهد. یک شخص تحت نظارت نباید تحقیقات مقدماتی را انجام دهد ، مگر اینکه مجاز به انجام این کار توسط بخش انطباق باشد. هرکسی که با حسن نیت مسئله ای راجع به نقض احتمالی قانون ، مقررات یا سیاست شرکت یا هرگونه رفتار مشکوک غیرقانونی یا غیر اخلاقی ایجاد کند ، از قصاص محافظت می شود. اگر این قانون مشاور را نقض کرده اید ، با این حال ، تهیه گزارش شما را از عواقب اقدامات خود محافظت نمی کند. در صورت نقض این قانون مشاور یا عدم گزارش تخلفات مورد توجه شما ، می توانید در معرض نظم و انضباط قرار بگیرید و از جمله خاتمه اشتغال یا خاتمه توافق نامه حق رای دادن خود باشید.

F. ضبط

قانون 204-2 (الف) (12) و (13) قانون مشاوران به مشاوران نیاز دارد تا نسخه های کلیه مطالب مربوط به قانون مشاور را نگه دارند. سیاست های تکمیلی در CS & Co منعکس شده است. مراحل برنامه انطباق مشاور سرمایه گذاری.